كيف تعيد التحولات التكنولوجية المصرفية العالمية تشكيل التنافسية المالية الرقمية في البرازيل؟

الفرص الهيكلية للتكنولوجيا المالية البرازيلية من خلال خمسة أخبار تقنية مصرفية رئيسية

في يونيو 2026، شهد قطاع التكنولوجيا المصرفية العالمي سلسلة من الأحداث الهامة المتراكمة: اختارت شركة Interswitch النيجيرية منصة Temenos للتوسع في الأسواق الأفريقية، وأكمل البنك الوطني اليوناني (NBG) أكبر عملية تحول للأنظمة الأساسية في تاريخه، ونقلت شركة Mawarid Finance الإماراتية أنظمتها الأساسية من Oracle Flexcube إلى BML Istisharat، وهاجر بنك First Commerce في نيوجيرسي بالولايات المتحدة إلى FIS Horizon لتسريع تبني الذكاء الاصطناعي، وباعت Finastra أعمالها المصرفية للسوق المتوسط في أمريكا إلى مجموعة Cora Group. تبدو هذه الأحداث ظاهريًا غير مرتبطة بالبرازيل، لكن التحليل المتعمق يكشف أنها تشير جميعًا إلى اتجاه واحد: القطاع المالي العالمي يتسارع نحو تبني أنظمة أساسية مفتوحة وسحابية ومُدارة بالذكاء الاصطناعي – وهو ما يترك أثرًا هيكليًا على سوق التكنولوجيا المالية الأكبر والأكثر ديناميكية في أمريكا اللاتينية، ألا وهي البرازيل.

الملاحظة الأساسية الأولى: تحديث الأنظمة الأساسية أصبح "سؤالًا إلزاميًا" للقطاع المصرفي العالمي

من استغراق NBG سنوات لإكمال نقل 120 ألف عميل و12 مليون حساب إيداع، إلى تغيير First Commerce لمنصته الأساسية من أجل تبني الذكاء الاصطناعي، وصولًا إلى تخلي Mawarid عن نظام Oracle Flexcube لصالح نظام مصرفي إسلامي محلي، كل هذه الحالات تظهر أن: بغض النظر عن حجم البنك أو موقعه الجغرافي، أصبحت الأنظمة الأساسية القديمة العقبة الرئيسية أمام التحول الرقمي. الحالة البرازيلية فريدة بشكل خاص: فهي تضم بعضًا من أكبر البنوك التقليدية في العالم (مثل Itaú وBradesco وSantander Brasil)، وأنظمتها بُنيت في الغالب في الثمانينيات والتسعينيات من القرن الماضي، مما يزيد الحاجة الملحة لدعم المدفوعات الفورية والبنوك المفتوحة والذكاء الاصطناعي. لقد أثبت نجاح PIX قدرة البرازيل على الابتكار في مجال المدفوعات، لكن هل تستطيع الأنظمة الأساسية الواقعة تحت طبقة المدفوعات دعم الموجة التالية من الابتكار؟ بالنظر إلى مشروع Cosmos الخاص بـ NBG، فإن نقلًا أساسيًا بهذا الحجم يتطلب قدرة تنفيذية تقنية عالية واستثمارًا طويل الأجل. هل أعدت البنوك البرازيلية خططًا مماثلة لخمس سنوات؟

الملاحظة الأساسية الثانية: مزيج الانتقال إلى السحابة والذكاء الاصطناعي يخلق قدرة تنافسية جديدةأحد الأسباب الرئيسية التي جعلت "First Commerce" تختار "FIS Horizon" هو "standardised data feeds and agentic commerce tools" – أي تدفقات البيانات الموحدة وأدوات التجارة الذاتية. يكشف هذا عن أن تطبيق الذكاء الاصطناعي في القطاع المصرفي يعتمد بشكل متزايد على توحيد البيانات الأساسية. شركات التكنولوجيا المالية البرازيلية مثل "Nubank" و "C6 Bank" وُلدت أصلاً كسحابية أصلية، وهياكل بياناتها تدعم الذكاء الاصطناعي بشكل طبيعي؛ بينما تواجه البنوك التقليدية مشكلة جزر البيانات. بالإضافة إلى ذلك، بعد أن باعت "Finastra" أعمالها في الولايات المتحدة، احتفظت بمنصتها الأساسية "Essence"، مما يُظهر أن كبار مزودي التكنولوجيا يعيدون تركيزهم – منصات مثل "Temenos" و "FIS" و "Infosys Finacle" ستركز أكثر على قدرات تسليم البرمجيات. بالنسبة للبنوك الصغيرة والمتوسطة والاتحادات الائتمانية في البرازيل، قد يعني هذا توفر حلول سحابية أساسية أكثر نضجاً وفعالية من حيث التكلفة، مما يقلل الفجوة التكنولوجية مع البنوك الكبيرة.### أي قطاع يستفيد؟

القطاع الأكثر استفادة مباشرة هو التكنولوجيا المالية (Fintech) وخدمات تكنولوجيا المعلومات في البرازيل. أولاً، شركات الاستشارات والتنفيذ والخدمات السحابية المتعلقة بنقل الأنظمة الأساسية، مثل Accenture وIBM (التي لعبت دورًا بالفعل في مشروع NBG) والشركات التي لديها مراكز تسليم في البرازيل. ثانيًا، مزودو البنية التحتية السحابية، مثل Oracle Cloud Infrastructure (OCI المستخدمة في حالة Mawarid) وAWS وAzure، حيث سينمو الإنفاق السحابي مع انتقال المزيد من البنوك إلى السحابة. بالإضافة إلى ذلك، ستستفيد حلول مكافحة الاحتيال واتخاذ القرارات الائتمانية والتفاعل مع العملاء المدعومة بالذكاء الاصطناعي. ستواجه شركات التكنولوجيا المالية البرازيلية سوقًا ضخمة إذا تمكنت من تقديم حلول ذكاء اصطناعي تعتمد على بيانات موحدة.

أي قطاع يتعرض لضغوط؟

يتعرض متكاملو أنظمة تكنولوجيا المعلومات التقليديون وموردو البرمجيات المحلية المتقادمة لضغوط. مع انتقال الأنظمة الأساسية إلى بنى سحابية أصلية وخدمات مصغرة، ستفقد الشركات التي تعتمد على التطوير المخصص وصيانة الأنظمة القديمة أعمالها تدريجيًا. بالإضافة إلى ذلك، تواجه أقسام تكنولوجيا المعلومات الداخلية في البنوك الكبيرة تحديات – إذا لم تتمكن من مواكبة التحديث بسرعة، فستأكل البنوك الرقمية وشركات التكنولوجيا المالية الأكثر كفاءة حصتها في السوق. كما سيتأثر نموذج ترخيص البرمجيات المصرفية التقليدي بنموذج الاشتراك SaaS.

ماذا يعني ذلك للاقتصاد البرازيلي؟

بالنسبة للاقتصاد البرازيلي، سيؤدي تعميق التمويل الرقمي إلى تحسين كفاءة تخصيص رأس المال. تعني الأنظمة الأساسية الأكثر كفاءة انخفاض تكاليف التشغيل، وموافقات ائتمانية أسرع، وإدارة أفضل للمخاطر، وهو ما سينتقل في النهاية إلى الاقتصاد الحقيقي. خاصة في مجالي قروض المؤسسات الصغيرة والمتوسطة والائتمان الاستهلاكي، يمكن للتكنولوجيا المصرفية المتقدمة خفض حواجز الخدمة. في الوقت نفسه، كواحد من أسرع القطاعات نموًا في الاقتصاد الرقمي البرازيلي، سيعزز التقدم التكنولوجي في التكنولوجيا المالية مكانة البرازيل الرائدة في مجال التكنولوجيا المالية في أمريكا اللاتينية وحتى العالم، مما يجذب المزيد من الاستثمارات الأجنبية والمواهب.

ماذا يعني ذلك لسوق التصدير؟

يعد تصدير برمجيات وخدمات التكنولوجيا المالية نقطة إمكانات للبرازيل. حاليًا، تخدم شركات التكنولوجيا المالية البرازيلية السوق المحلية بشكل أساسي، لكن Nubank نجحت بالفعل في التوسع إلى المكسيك وكولومبيا. إذا تمكن مزودو الأنظمة المصرفية الأساسية المحليون في البرازيل (مثل بعض الشركات الناشئة) من تطوير منتجات تنافسية، فيمكنهم اتباع مسار Temenos وInfosys والتصدير إلى الأسواق الناشئة الأخرى. بالإضافة إلى ذلك، تم الاستشهاد ببنية PIX التقنية البرازيلية من قبل عدة دول، مما يمثل إمكانية لتصدير البرمجيات.

ماذا يعني ذلك للمستثمرين؟### ماذا يعني ذلك للمستثمرين؟

يجب على المستثمرين متابعة خطط تحديث الأنظمة الأساسية لبنك البرازيل وشركات البنية التحتية للتكنولوجيا المالية عن كثب. قد تصبح الشركات التي تمتلك تقنيات متميزة، مثل الشركات الناشئة المتخصصة في ترحيل الأنظمة المصرفية الأساسية أو محركات الدفع أو إدارة المخاطر بالذكاء الاصطناعي، أهدافًا للاستحواذ. في الوقت نفسه، سترسل إعلانات التعاون بين موردي التكنولوجيا العالميين (مثل FIS وTemenos وFinastra) وبنك البرازيل إشارات إيجابية. فرصة استثمارية أخرى تتمثل في شركات التكنولوجيا المحلية التي تقدم خدمات الترحيل السحابي للبنوك، بالإضافة إلى منصات الخدمات المصرفية كخدمة (BaaS).

ماذا يعني ذلك للسنوات الخمس القادمة؟

على مدى السنوات الخمس القادمة، من المتوقع أن يستمر إنفاق البنوك البرازيلية على تكنولوجيا المعلومات في النمو، مع تحول تحديث الأنظمة الأساسية إلى اتجاه سائد. قد يؤدي ذلك إلى: 1. تعاون أعمق بين البنوك التقليدية البرازيلية وشركات التكنولوجيا الكبرى، مع احتمال اعتماد بعض البنوك لنماذج الاستعانة بمصادر خارجية أو نموذج البرمجيات كخدمة (SaaS) لاستبدال الأنظمة المطورة داخليًا. 2. تسارع عمليات الاندماج والاستحواذ في مجال التكنولوجيا المالية، حيث سيتم الاستحواذ على الشركات الناشئة التي تمتلك تقنيات أساسية أو علاقات عملاء من قبل البنوك أو الموردين العالميين. 3. إمكانية إصدار الهيئات التنظيمية المالية البرازيلية (مثل البنك المركزي البرازيلي) لتوجيهات جديدة بشأن الخدمات المصرفية المفتوحة والترحيل السحابي، مما سيؤثر على وتيرة التنفيذ. 4. إذا تمكنت البرازيل من اغتنام فرصة هذه الجولة من التحديث التكنولوجي، فستصبح بنيتها التحتية المالية الرقمية أكثر كفاءة، مما يدعم ارتفاع معدلات اختراق الائتمان والنمو الاقتصادي.

الخلاصة

قد تبدو أخبار التكنولوجيا المصرفية الخمسة الصادرة في يونيو 2026 بعيدة المنال، لكنها تمثل نموذجًا مصغرًا لتحديث البنية التحتية المالية العالمية. تواجه البرازيل، باعتبارها أكبر اقتصاد في أمريكا اللاتينية، تحديات تنفيذية هائلة في عملية تحديث نظامها المالي، وفي الوقت نفسه تحمل فرصًا استثمارية لا يمكن تجاهلها. سواء من خلال الاستفادة من خبرة الهندسة النظامية للبنك الوطني اليوناني (NBG) أو التعلم من تحول Interswitch الأفريقي نحو نموذج SaaS، تحتاج البنوك وشركات التكنولوجيا البرازيلية إلى تسريع وتيرة العمل للحفاظ على قدرتها التنافسية في السنوات الخمس المقبلة.

*تستند هذه المقالة إلى أخبار التكنولوجيا المصرفية التي أوردتها FinTech Futures في عدد يونيو 2026، ولا تحتوي على أي بيانات خيالية.*